ทองคำพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่องโดยผู้ซื้อจับตาราคา $2,400 เนื่องจากอัตราเงินเฟ้อถดถอย

ทองคำพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่องโดยผู้ซื้อจับตาราคา $2,400 เนื่องจากอัตราเงินเฟ้อถดถอย

ราคาทองคำแตะ 2,390 ดอลลาร์ สูงสุดในรอบ 3 สัปดาห์ เพิ่มขึ้นมากกว่า 1%
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ร่วงลง ดัชนีดอลลาร์สหรัฐร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 5 สัปดาห์
ยอดค้าปลีกเดือนเมษายนซบเซา ขณะที่เจ้าหน้าที่เฟดแสดงความกังวลเกี่ยวกับนโยบายการเงินที่เข้มงวด
ราคาทองคำขยายแนวโน้มขาขึ้นเป็นวันที่สองติดต่อกันในวันพุธ และแตะระดับสูงสุดในรอบสามสัปดาห์ที่ 2,390 ดอลลาร์ หลังจากข้อมูลที่เปิดเผยโดยสำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ (BLS) แสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อกำลังลดลง ส่งผลให้อัตราต่อรองของFederal Reserve (Fed) เพิ่มขึ้น ลดลงในปี 2024 ดังนั้นอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐจึงดิ่งลง ในขณะที่ดอลลาร์ร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 5 สัปดาห์ตามที่แสดงโดย US Dollar Index (DXY)

XAU/USD ซื้อขายที่ $2,384 และเพิ่มขึ้นมากกว่า 1% แม้จะยืนอยู่เหนือ 3% ต่อปี แต่อัตราเงินเฟ้อของผู้บริโภคก็ชะลอตัวลงในตัวเลขรายเดือน ส่งผลให้แรงกดดันต่อ Fed ลดลง อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ตามแนวกราฟสั้นและยาวกำลังดิ่งลงระหว่าง 8 ถึง 10 จุดพื้นฐาน

ข้อมูลอื่นๆ ที่ประกาศโดย US BLS พบว่าการใช้จ่ายของผู้บริโภคลดลง เนื่องจากการขายปลีกในเดือนเมษายนยังคงไม่เปลี่ยนแปลงที่ 0% MoM ซึ่งต่ำกว่าประมาณการที่เพิ่มขึ้น 0.4%

ในส่วนอื่นๆ เจ้าหน้าที่ของ Fed ยังคงพาดหัวข่าวอย่างต่อเนื่อง Neel Kashkari ประธาน Fed ของมินนิอาโปลิสกล่าวว่าด้วยหนี้รัฐบาลที่สูงขึ้น อาจต้องใช้ต้นทุนการกู้ยืมที่สูงขึ้นในระยะเวลาอันใกล้เพื่อให้บรรลุอัตราเงินเฟ้อ 2% เขากล่าวว่าเขารู้สึกประหลาดใจกับการใช้จ่ายของผู้บริโภค และเสริมว่าคำถามสำคัญคือ “นโยบายการเงินมีข้อจำกัดเพียงใด”

ตัวขับเคลื่อนตลาดรายวัน: ทองคำส่องประกายท่ามกลางอัตราผลตอบแทนของสหรัฐที่ลดลงเนื่องจากความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น
ราคาทองคำได้รับแรงหนุนจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ลดลงและค่าเงินดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลง ธนบัตรสหรัฐฯ อายุ 10 ปีให้ผลตอบแทน 4.352% และลดลง 9 จุดพื้นฐาน (bps) จากระดับเปิด DXY ลดลง 0.66% มาที่ 104.33
เมื่อวันอังคาร ประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์แสดงความคิดเห็นว่าเขาคาดว่าอัตราเงินเฟ้อจะยังคงลดลงต่อไป แต่ไม่มั่นใจเกี่ยวกับแนวโน้มเงินเฟ้อเหมือนเช่นเคย
BLS เผยว่าดัชนีราคาผู้บริโภคเดือนเมษายนเพิ่มขึ้น 0.3% MoM ซึ่งต่ำกว่าประมาณการและ 0.4% ของเดือนมีนาคม CPI หลักเพิ่มขึ้น 0.3% MoM ตามที่คาดไว้ แต่ต่ำกว่าการอ่านก่อนหน้านี้ที่ 0.4%
ข้อมูลอื่นๆ แสดงให้เห็นว่ายอดค้าปลีกพลาดประมาณการที่ 0.4% และอยู่ที่ 0% MoM ซึ่งต่ำกว่า 0.6% ของเดือนมีนาคม ในช่วงสิบสองเดือนถึงเดือนเมษายน ยอดค้าปลีกเพิ่มขึ้น 3% ซึ่งต่ำกว่าการเพิ่มขึ้น 3.8% จากการอ่านครั้งก่อน
ข้อมูลเพิ่มเติมจะถูกนำเสนอในช่วงสัปดาห์นี้ ซึ่งนำโดยคำเรียกร้องการว่างงานเบื้องต้นและการผลิตภาคอุตสาหกรรมในวันที่ 16 พฤษภาคม
ธนาคารกลางสหรัฐแห่งนิวยอร์กเปิดเผยผลสำรวจความคาดหวังของผู้บริโภคทุกเดือนเมื่อวันจันทร์ โดยแสดงให้เห็นว่าการคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อในปีนี้เพิ่มขึ้นเป็น 3.3% เทียบกับ 3% ในเดือนมีนาคม ข้อมูลดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากการสำรวจความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกนแสดงให้เห็นว่าการคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อสำหรับแนวโน้มหนึ่งปีเพิ่มขึ้นจาก 3.2% เป็น 3.5%
การคาดการณ์การปรับลดอัตราดอกเบี้ยในช่วงปลายปีเพิ่มขึ้นจาก 35 จุดในวันอังคารเป็น 42 bps ตามข้อมูลที่จัดทำโดยคณะกรรมการการค้าชิคาโก

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ราคาทองคำทะลุระดับสูงสุดในวันที่ 10 พฤษภาคม สู่ระดับ 2,400 ดอลลาร์

ราคาทองคำขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่สองติดต่อกัน แต่ก็ยังไม่กล้าท้าทายตัวเลข 2,400 ดอลลาร์ เมื่อผู้ซื้อทะลุระดับ 2,378 ดอลลาร์ ราคาสูงสุดในวันที่ 10 พฤษภาคมได้ปูทางสำหรับช่วงการซื้อขายใหม่ภายในช่วง 2,380 ถึง 2,400 ดอลลาร์

โมเมนตัมเอื้อต่อผู้ซื้อเนื่องจาก Relative Strength Index (RSI) ยังคงเป็นขาขึ้นโดยมีค่าสูงกว่า 60 ดังนั้น เส้นทางที่มีแนวต้านน้อยที่สุดจึงเคลื่อนตัวขึ้น

อย่างไรก็ตาม แนวต้านแรกของ XAU/USD จะอยู่ที่ 2,400 ดอลลาร์ เมื่อทะลุโซนอุปทานทันทีจะเป็นระดับสูงสุดในวันที่ 19 เมษายนที่ 2,417 ดอลลาร์ ตามมาด้วยระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 2,431 ดอลลาร์

ในทางกลับกัน หากผู้ขายขยับเข้ามาและดันราคาให้ต่ำกว่า 2,359 ดอลลาร์ นั่นอาจช่วยหนุนขาลงไปสู่จุดต่ำสุดในวันที่ 9 พฤษภาคมที่ 2,306 ดอลลาร์ ตามมาด้วยตัวเลข 2,300 ดอลลาร์ เมื่อทะลุจุดถัดไปคือ Simple Moving Average (SMA) 50 วันที่ $2,249